www.radeberry.com

Announcement

Collapse
No announcement yet.

A sparge sau a nu sparge?

Collapse
X
  • Filter
  • Time
  • Show
Clear All
new posts

  • A sparge sau a nu sparge?

    Subiecte de discutie: In ultimul nostru articol am vazut cum traderii se pot folosi de evolutia cotatiilor pentru a analiza si tranzactiona range-urile in piata Forex. In acest articol, ne vom uita exact la abordarea opusa: Spargerea.


    Aceasta conditie de piata poate fi incitanta si periculoasa in acelasi timp. Spargerile se manifesta de obicei dupa stiri sau anunturi economice cand traderii se grabesc sa contorizeze noile informatii publicate cauzand spargeri ale suportului si rezistentei.


    Insa, sa aveti mare grija: Spargerea poate fi o conditie periculoasa de tranzactionare, intrucat strapungerea suportului sau rezistentei poate fi urmata de corectii, iar aceste corectii, daca nu sunt tinute sub observatie, pot fi extrem de costisitoare.


    In acest articol, va voi arata cum traderii isi pot implementa strategiile de tranzactionare a spargerilor cu un accent pus pe managementul riscului.


    Prezentare:



    In ultimul nostru articol, v-am aratat cum traderii pot folosi evolutia cotatiilor in analizarea range-urilor. Cand cotatiile fluctueaza intre suport si rezistenta, avem un range…si exista doua metode prin care il putem tranzactiona.


    Fie putem sa ne asteptam ca range-ul sa continue, adica vindem cand cotatia se apropie de rezistenta si cumparam cand aceasta se apropie de suport, sau mai exista posibilitatea ca range-ul sa fie intrerupt de o spargere, ce s-ar putea solda cu o miscare puternica sau chiar cu formarea unui trend.


    Exista doua metode prin care putem tranzactiona range-ul






    Partea interesanta despre conditia de range este legata de mesajele pe care evolutia cotatiilor le transmite cand aceasta se manifesta….


    Asa cum am explicat in articolul legat de tranzactionarea trendului, informatiile noi sunt filtrate in piata intr-un mod progresiv. Anunturile economice pozitive pot declansa trenduri crescatoare ce afiseaza de obicei “maxime-superioare” si “minime-superioare”.


    De obicei, exista un tip de motivatie ce ii permite cotatiei sa sparga rezistenta in primul rand, fie ca e vorba e vorba de o stire sau de un anunt economic. Aceasta se numeste spargere.


    Tranzactionarea spargerii:

    Partea dificila in ceea ce priveste spargerea se refera la faptul ca traderii cumpara in noi maxime si vand in noi minime. Daca motivatia ce a condus la spargerea suportului sau rezistentei este destul de intensa, putem vedea cum piata continua sa monteze noi maxime superioare sau minime inferioare, insa ideea de baza e ca simplul act al spargerii suportului sau rezistentei este un eveniment in sine si ar putea atrage mai multi cumparatori sau vanzatori de partea cealalta a tranzactiei.


    Sa trecem printr-un exemplu simplu…


    Perechea EURGBP a testat suportul undeva in zona 0.7750 de cateva ori de la sfarsitul anului 2009. De fiecare data a experimentat o corectie agresiva, semnaland o sustinere a suportului de catre cumparatori in nivelul 0.7750.


    Asadar, traderii ar putea urmari o tranzactionare a spargerii daca rata EURGBP coboara sub nivelul 0.7750, declansand mai multe ordine de vanzare in piata. Insa, aspectul caruia ar trebui sa-i acordam marea atentie este simplul fapt ca o spargere a suportului ar putea induce interventia mai multor cumparatori in piata.


    Daca stirile sau motivatia care produc aceasta spargere a suportului sunt destul de puternice, putem vedea desigur o alunecare a cotatiei sa zic pana in nivelul 0.7500, insa nu putem sti acest lucru pana ce nu se intampla practic.


    Genul acesta de evenimente vin la pachet cu o volatilitate ridicata intrucat aceasta spargere a suportului (cauzata de obicei de o anumita forma de anunt) se poate solda cu o crestere dramatica a activitatii. Astfel, ia nastere posibilitatea aparitiei unei spargeri false, o situatie foarte inconfortabila pentru traderi, care sunt martorii unei corectii a cotatiei atunci cand ei abia au “vandut in minim” sau au “cumparat in maxim”.


    Cum functioneaza spargerile:

    Avand in vedere faptul ca spargerile false sunt atat de comune, traderii trebuie sa ia in considerare o rata ridicata a esecului in strategiile proprii. In timp ce traderii de trenduri isi permit luxul unei tendinte in piata (directia trendului) si traderii de range-uri se bucura de un nivel al suportului si rezistentei bine stabilit, traderii de spargeri nu sunt asa de norocosi.


    Mirajul din jurul spargerilor e sustinut de potentialul de crestere: daca stirile sau motivatia sunt destul de puternice, spargerea ar putea da nastere unui nou trend ce ar putea dura saptamani, luni sau chiar ani.


    Prin urmare, cheia strategiilor de tranzactionare a spargerilor se refera la agresivitatea rapoartelor risc-recompensa, existand sansa ca un trader sa fie profitabil chiar daca nimereste 1 din 3 sau chiar 1 din 4 tranzactii.


    Am discutat acest tip de tranzactie si management al riscului in articolul Mecanica Spargerilor.


    Intrarea pe fondul spargerilor:

    Tranzactionarea spargerilor este mai degraba obiectiva intrucat consta practic in stabilirea unui ordin de cumparare deasupra rezistentei si un ordin de vanzare sub suport. Doar despre asta e vorba.


    Luand in considerare faptul ca spargerile false sunt atat de abundente, traderii vor urmari de obicei niste nivele puternice ale suportului si rezistentei in incercarea de a filtra spargerile mai putin puternice.


    Evolutia cotatiilor va comunica unde au fost localizate suportul si rezistenta in trecut si poate constitui o metoda grozava de validare a acestor nivele.


    Identificarea nivelelor suportului si rezistentei se poate face pe baza “confluentei”.


    Asa cum mentionam pe graficul EURGBP mai devreme, se poate vedea ca nivelul 0.7750 a devenit o zona de “confluenta” a suportului. Traderii pot tranzactiona rata EURGBP prin plasarea unui ordin de intrare short sub suport ce va fi declansat numai de ACTUALA spargere a suportului.


    Zona de confluenta a suportului in 0.7750 pentru perechea EURGBP




    Aspectul dificil al tranzactionarii spargerilor:

    Asa cum mentionam mai devreme, multe intrari pe fondul spargerilor se materializeaza prin esecuri. In timp ce traderii de trenduri sau range-uri se pot concentra pe o rata de succes mai mare de 50%, traderii de spargeri urmaresc de obicei niste rate mai mici undeva in zona de 20 sau 30%.


    Si totusi, de ce atat de multi traderi continua sa tranzactioneze aceasta conditie de piata?


    Ei bine, in aceste 20 sau 30% din cazuri in care aceasta conditie continua – castigul potential poate fi masiv.


    Deci, pentru a tranzactiona in mod adecvat spargerile pe termen lung, traderii ar trebui sa-si ajusteze rapoartele risc-recompensa pentru a compensa pentru rata de esec.


    Daca un trader anticipeaza o rata de reusita de 20% ar trebui sa-si stabileasca un raport risc-recompensa de 1 la 4. Astfel, pentru o secventa de cinci tranzactii, cea castigatoare ar putea compensa pentru cele patru pierzatoare cu scopul ca traderul nostru sa iasa pe zero.


    Dar nu tranzactionam in piata ca sa iesim pe zero, nu-i asa ?


    Deci, daca un trader se axeaza pe un raport risc-recompensa de 1 la 5 si castiga in 20% din cazuri, poate obtine un profit net dupa ce sunt calculate costurile de tranzactionare. Tranzactia reusita sterge efectul celor patru nereusite si mai ramane si cu un profit pentru a-i rasplati timpul pierdut.


    Tranzactionare placuta !


    De Florin Gheorghe, Trading Instructor ForexEdu.ro

    Program mentorat si tranzactionare Forex- Unic in Romania

    Vezi mai multe detalii!
Working...
X